Au 1er mai 2026, la domination de Nvidia sur le marché des puces IA reste incontestée, les récentes annonces d'Amazon et d'Alphabet signalant une demande soutenue. Les deux géants de la tech ont passé des commandes substantielles pour les GPU Blackwell B200 de nouvelle génération de Nvidia, selon des rapports industriels vérifiés par plusieurs sources.
Amazon Web Services (AWS) a confirmé son intention de déployer les puces Blackwell de Nvidia dans ses centres de données cloud, tandis que Google Cloud d'Alphabet a annoncé une disponibilité élargie du même matériel pour les charges de travail IA. Cela malgré le développement de leurs propres accélérateurs IA personnalisés—Trainium2 d'AWS et TPU v5 de Google—indiquant que l'écosystème et les performances de Nvidia restent essentiels pour l'entraînement et l'inférence IA haut de gamme.
Les revenus de Nvidia provenant des puces pour centres de données ont atteint 47,5 milliards de dollars au cours de l'exercice 2025, soit une augmentation de 145 % sur un an, tirée par la demande des hyperscalers. Les analystes prévoient une croissance supplémentaire en 2026 à mesure que les entreprises adoptent l'IA générative. La puce Blackwell, lancée en mars 2025, offre jusqu'à 30 fois d'amélioration des performances par rapport aux générations précédentes pour les grands modèles de langage.
Cependant, la concurrence s'intensifie. L'accélérateur MI400X d'AMD et le Gaudi 3 d'Intel gagnent du terrain, tandis que les puces personnalisées d'Amazon, Google et Microsoft réduisent la dépendance à Nvidia pour des tâches spécifiques. Mais pour l'instant, l'écosystème logiciel de Nvidia, y compris CUDA et sa technologie de mise en réseau, constitue une barrière que les concurrents peinent à reproduire.
Les investisseurs surveillent le prochain rapport de résultats de Nvidia, attendu fin mai 2026, pour des indications sur le déploiement de Blackwell et d'éventuelles contraintes d'approvisionnement. La capitalisation boursière de l'entreprise a fluctué entre 2 500 et 3 000 milliards de dollars ces derniers mois, reflétant à la fois optimisme et prudence quant à la croissance à long terme.
